| Traducido por , | Actualizado: Conocidos por ofrecer algunos de los spreads más bajos en forex, los brokers ECN se han convertido en la opción preferida de muchos traders modernos, especialmente aquellos que están descontentos con lo que los creadores de mercado tienen para ofrecer. ECN significa «red de comunicación electrónica» y permite a los brokers conectar a los clientes con los proveedores de liquidez e instituciones. Si estás interesado en los mejores brokers que utilizan la ejecución ECN y estás ansioso por aprender más sobre las ventajas y desventajas de esta tecnología, te animamos a seguir leyendo.
Plus500 USEste contenido se aplica únicamente a Plus500 US y a los clientes de Estados Unidos. Operar con futuros implica el riesgo de pérdidas.
eToroEl 61 % de las cuentas de inversionistas minoristas pierden dinero
Fusion MarketsEl 74-89 % de las cuentas minoristas de CFD pierden dinero
FP Markets73,85 % de las cuentas de inversores minoristas pierden dinero
EightcapEl 59,57 % de las cuentas de inversionistas minoristas pierden dinero
Global PrimeEl 74-89 % de las cuentas minoristas de CFD pierden dinero
IC MarketsEl 70,64 % de las cuentas de inversores minoristas pierden dinero
Interactive Brokers
TMGMPuedes perder más de tu depósito inicial. No posees ni tienes ningún interés en los activos subyacentes.Los 10 mejores brokers ECN
- 1. FP Markets
FP Markets se hizo un nombre al ofrecer un servicio fiable a los traders que buscan participar en el mercado de divisas. La tarificación ECN de FP Markets es competitiva, con clientes que tienen la opción de operar con spreads desde 0,0 pips.
Los traders que son exigentes con la plataforma que utilizan probablemente disfrutarán de lo que FP Markets tiene para ofrecer, ya que su selección de plataformas es versátil. Los usuarios pueden elegir entre las populares plataformas Meta Trader o entre opciones como TradingView y cTrader.
El 73,85 % de las cuentas de CFD minoristas pierden dinero Fusion Markets está autorizado por los reguladores de Vanuatu y Australia, este último siendo una de las entidades supervisoras más confiables y altamente consideradas entre los traders. Además, el bróker también asegura que los fondos de los clientes se mantengan segregados del dinero de la empresa dentro de HSBC y NAB, ambas reconocidas como bancos de nivel 1. Baste decir que Fusion Markets cumple con todos los requisitos en términos de reputación. Dado que Fusion Markets no opera con una mesa de operaciones, las cotizaciones ofrecidas a los usuarios son las de los proveedores de liquidez, y el bróker cuenta con spreads mínimos de 0,0 pips.
Gleneagle Asset Management Limited (ABN 29 103 162 278) que opera como Fusion Markets, es el emisor de los Productos Fusion Markets descritos en esta comunicación. El trading en Productos Fusion Markets implica la posibilidad de ganancias así como el riesgo de pérdidas que pueden superar con creces el monto de tu depósito inicial y no es adecuado para todos los inversores. Debes leer los Términos del Servicio de Productos Financieros, la Declaración de Divulgación del Producto (PDS) y la Guía de Servicios Financieros (disponibles en nuestro sitio web) cuidadosamente, considerar tu situación financiera, necesidades y objetivos antes de invertir en estos productos, y obtener asesoramiento financiero independiente.- 3. TMGM
Los clientes de TMGM tienen dos tipos de cuentas para elegir, ambas catalogadas como de tipo de ejecución ECN. La primera se llama «Edge» y es la opción premium de TMGM, con su spread comenzando en 0,0 pips. Uno puede decidir optar por la cuenta Classic en su lugar, que tiene spreads más amplios de 1 pip o más. En cuanto a los instrumentos de trading que se pueden operar en TMGM, los pares de forex están disponibles en abundancia, y los clientes también tienen la oportunidad de operar índices, energías, acciones y más.
La información proporcionada en este sitio web es de carácter general y no constituye asesoramiento financiero personal. Antes de actuar sobre cualquier información de este sitio web, debes considerar la conveniencia de la información con respecto a tus objetivos, situación financiera y necesidades. Invertir en CFDs y Contratos de FX con margen conlleva riesgos significativos y no es adecuado para todos los inversores. Puedes perder más de tu depósito inicial. No posees ni tienes ningún interés en los activos subyacentes. Te recomendamos que busques asesoramiento independiente y te asegures de comprender completamente los riesgos antes de operar. Es importante que leas y consideres los documentos de divulgación antes de adquirir cualquier producto listado en el sitio web. La información y los anuncios ofrecidos en este sitio web no están destinados para su uso por ninguna persona en ningún país o jurisdicción donde dicho uso sea contrario a las leyes y regulaciones locales. Los productos y servicios ofrecidos en este sitio web no están destinados a residentes de los Estados Unidos. - 4. OctaFX
Establecido en 2011, OctaFX es un corredor no-dealing desk que facilita la negociación de más de 300 instrumentos de trading, docenas de los cuales son pares de divisas que los entusiastas del forex pueden negociar. Esto incluye tanto mayores como exóticos, y los spreads más bajos tienen el potencial de bajar a 0,6 pips. En términos de plataformas, OctaFX ofrece su propia plataforma llamada OctaTrader, junto con los estándares de la industria MT4 y MT5.
El corredor se preocupa por sus clientes, ofreciendo atención al cliente a través de chat en vivo, y su equipo de soporte está listo para asistir a los clientes en cualquier momento. Excelente soporte es una de las varias razones por las que OctaFX ha logrado mantener una excelente puntuación de Trustpilot de 4,5.
- 5. IC Markets
IC Markets está regulado en una variedad de jurisdicciones, con licencias de la FSA, CySEC, y ASIC. Gracias a esto, el bróker está disponible en idiomas como inglés, italiano y vietnamita, entre otros, con soporte al cliente por teléfono disponible en muchos países. Por supuesto, los usuarios también pueden optar por contactar al equipo de soporte utilizando el chat en vivo o correo electrónico, con el primero permitiendo responder consultas las 24 horas del día, los siete días de la semana. IC Markets no opera una mesa de operaciones y describe sus precios como “ECN verdadero”. Los clientes pueden, por lo tanto, disfrutar de spreads que comienzan desde 0,0 pips.
Los CFDs son instrumentos complejos y están asociados con un alto riesgo de perder dinero rápidamente debido al apalancamiento. El 70,64 % de las cuentas de inversores minoristas pierden dinero al operar con CFDs con este proveedor. Debes considerar si comprendes cómo funcionan los CFDs y si puedes permitirte asumir el alto riesgo de perder tu dinero. - 6. Global Prime
El año 2010 marcó el debut de Global Prime, un bróker que hoy en día se destaca como uno de los más populares y confiables en lo que respecta a forex trading. Está licenciado por el regulador de Australia, una entidad supervisora de nivel 1, así como por la VFSC. Además, como bróker de no intermediación, Global Prime ha asegurado a los usuarios que no necesitan preocuparse de que Global Prime opere en su contra.
Los tipos de cuentas en vivo disponibles son varios, siendo el primero la Cuenta Estándar, con spreads de 0,9 pips como mínimo. Con una Cuenta Raw, sin embargo, los spreads ECN comienzan en 0,0 pips.
Global Prime es un nombre comercial de FMGP Trading Group Pty Ltd (ABN 74 146 086 017) y está regulado por ASIC y con licencia para llevar a cabo negocios de servicios financieros en Australia bajo la licencia de servicios financieros australianos No. 385620. Gleneagle Securities Pty Limited, operando como Global Prime FX, está registrada en Vanuatu (Número de Empresa 40256) y está regulada por VFSC. - 7. Eightcap
Si estás buscando comerciar en forex, Eightcap, con su generosa selección de divisas, será un excelente bróker. Los índices, las materias primas y las acciones también están incluidos entre los mercados soportados por Eightcap.
En términos de plataformas, hay tres opciones para elegir: MT4, MT5, y TradingView. Puedes depositar a través de tarjetas bancarias, criptomonedas, transferencia bancaria, banca en línea o Interac, independientemente del tipo de cuenta. Optar por la Cuenta Raw te dará acceso al límite mínimo de spread más bajo (0,0 pips), pero ten en cuenta que, dado que el tipo de ejecución aquí es ECN, se aplica una comisión de 3,5 $.
Los CFD son instrumentos complejos y están asociados a un alto riesgo de perder dinero rápidamente debido al apalancamiento. El 76,09 % de las cuentas de inversionistas minoristas pierden dinero cuando operan con CFD con este proveedor. Debes considerar si comprendes cómo funcionan los CFD y si puedes permitirte asumir el alto riesgo de perder tu dinero. Las raíces de Interactive Brokers se remontan a 1978, cuando fue fundada por Thomas Peterffy, y fue en los años 90 cuando la empresa lanzó sus servicios en línea, siendo Interactive Brokers utilizada por muchos traders de forex en Estados Unidos y en el extranjero hasta el día de hoy. Conocido hoy como IBRK, este bróker ofrece trading de forex, acciones y opciones, por nombrar algunos. Los spreads se consideran bastante impresionantes también, lo cual es típicamente esperado por los usuarios que eligen usar cuentas basadas en ECN.
Los traders aspirantes encontrarán que IBRK tiene un valor excepcional en términos de educación, ya que en IBKRCampus hay muchos cursos, seminarios web, pódcast y más, que pueden ayudar a los principiantes en su viaje para convertirse en traders de forex.
Invertir en productos financieros implica asumir riesgos. Tus inversiones pueden aumentar o disminuir en valor, y las pérdidas pueden exceder el valor de tu inversión original.- 9. Saxo Bank
Disponible en inglés, danés, japonés, polaco y otros idiomas, mientras que también está regulado por una serie de organismos supervisores de confianza, Saxo Bank es un corredor internacional en todos los sentidos. Su selección de instrumentos de trading también es excelente, y hay varias cuentas entre las que puedes elegir, todas con spreads de menos de 1,0 pip. Por supuesto, si dudas en lanzarte con Saxo Bank o simplemente eres muy nuevo en el trading, Saxo Bank también ofrece cuentas demo para que puedas practicar sin arriesgar dinero real.
Los CFDs son instrumentos complejos y conllevan un alto riesgo de perder dinero rápidamente debido al apalancamiento. El 65 % de las cuentas de inversores minoristas pierden dinero al operar con CFDs con este proveedor. Debes considerar si comprendes cómo funcionan los CFDs, Forex o cualquiera de nuestros otros productos, y si puedes permitirte asumir el alto riesgo de perder tu dinero. Black Bull Markets es adecuado para varios tipos de traders, ya que ofrece trading en mercados como forex, acciones e índices, por nombrar algunos. Los usuarios tienen una amplia variedad de opciones en términos de plataformas también. Ambas populares plataformas MetaTrader son compatibles con Black Bull Markets, y lo mismo aplica para TradingView y cTrader.
Dependiendo del tipo de cuenta que elijas, el spread mínimo se establecerá en 0,8 pips o 0,1 pips para cuentas Standard y Prime, respectivamente. También hay cuentas ECN Institucionales para traders de alto volumen. Todos los tipos de cuenta vienen con un notable límite de apalancamiento de 1:500.
Comparativa general de los 10 mejores brokers de forex ECN
| Bróker de forex | Depósito mínimo | Reguladores | Tipos de cuenta | Tamaño mínimo del contrato | Plataformas de trading | Comisiones | Spread mínimo | Tarifa de inactividad | Calificación de Trustpilot |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1. FP Markets | 50 $ | ASIC, CySEC, FSA (Seychelles), FSCA | Estándar, Raw, Demo, Profesional, Islámica | 0,01 | MetaTrader 4, MetaTrader 5, WebTrader, IRESS | 0 $ en cuentas Estándar, 6 $ por vuelta en cuentas Pro | 1,0 pips Estándar; 0,0 pips Raw | No | 4,9 ⭐ |
| 2. Fusion Markets | 0 $ | ASIC, FSA (Seychelles), VFSC (Vanuatu) | Cero, Clásico, Demo, Profesional | 0,01 | MetaTrader 4, MetaTrader 5, cTrader, DupliTrade, Fusion+ Copy Trade | 0 $ en cuenta Clásica, 4,50 $ por vuelta en cuenta Cero | 0,9 pips Clásica; 0,0 pips Cero | No | 4,8 ⭐ |
| 3. IC Markets | 200 $ | FSA (Seychelles), CySEC (Cyprus), ASIC (Australia), SCB (Bahamas), CMA (Kenya) | Raw Spread cTrader, Raw Spread MT, Standard MT | 0,01 | MetaTrader4, MetaTrader5, cTrader, ZuluTrade | 0 $ Estándar (MetaTrader), 6 $ roundturn en Raw (cTrader), 7 $ roundturn en Raw (MetaTrader) | 0,8 pips Standard, 0,0 pips en cuentas Raw | No | 4,8 ⭐ |
| 4. BlackBull Markets | 0 $ (Estándar)0 $ (Prime)20.000 $ (Institucional) | SFSA (No. SD045), FMA (No. FSP403326), FSA | ECN Estándar, ECN Prime, ECN Institucional | 0,01 | MT4, MT5, TradingView, cTrader, MT WebTrader, BlackBull Shares, BlackBull CopyTrader, BlackBull Trade | 0 $ estándar; 6 $ por lote prime; 4 $ por lote institucional | 0,8 pips Estándar; 0,1 pips Prime; 0,0 pips Institucional | No | 4,8 ⭐ |
| 5. Global Prime | 0 $ | ASIC (No. 385620), VFSC (No. 40256) | Standard, Raw, Demo, Professional, Islamic | 0,01 | MT4, MT4 Webtrader, MT4 Android; para clientes de VFSC MT4, MT5 y GP Copy | 0 $ en cuentas Estándar, 7 $ por vuelta en cuentas Raw | 0,9 pips Estándar, 0,0 pips Raw | No | 4,6 ⭐ |
| 6. TMGM | 100 $ | ASIC, FMA, VFSC, FSC | Classic, Edge | 0,01 | MT4, MT5 | 0 $ (Classic), 7 $ por vuelta completa en Cuenta Edge | 1,0 pips (Classic), 0,0 pips (Edge) | 30 $ si el saldo cae por debajo de 500 $ o la cuenta no se usa durante más de 6 meses | 4,3 ⭐ |
| 7. OctaFX | 25 $ | CySEC, MISA (Comoras) | OctaTrader, MetaTrader 5, MetaTrader 4 | 0,01 | MT4, MT5, OctaTrader | 0 $ | 0,6 pips | No | 4,2 ⭐ |
| 8. Eightcap | 100 $ | SCB (No. SIA-F220), ASIC (No.391441), CySEC (No. 246/14), FCA (No. 921296) | Standard, Raw, TradingView Account | 0,01 | MT4, MT5, WebTrader, TradingView | 0 $ en cuentas Estándar y TradingView; 7 $ por vuelta en cuentas Raw | Desde 0,1 pips en cuentas Estándar y TradingView; 0,0 pips en cuentas Raw | No | 4,2 ⭐ |
| 9. Saxo Bank | 0 $ (Classic) 200.000 $ (Platinum) 1.000.000 $ (VIP) | FCA (No. 551422), FSA Dinamarca (No. 1149), MAS (No. 200601141M), ASIC (No. 32110128286), SFC Hong Kong (No. 1395901), FSA Japón (No. 0104-01-082810) | Classic, Platinum, VIP | 0,01 | SaxoTraderGO, SaxoTraderPRO, TradingView | Las comisiones están incluidas en los spreads | 0,9 pips (Classic), 0,8 (Platinum), 0,7 pips (VIP) | No | 3,7 ⭐ |
| 10. Interactive Brokers | 0 $ | CFTC, CIRO, FCA, CBI, Banco Central de Hungría, ASIC, SFC (Hong Kong), SEBI, JSDA, MAS | IBKR Lite, IBKR Pro | 0,01 | IBKR Desktop, IBKR Trader Workstation, IBKR Mobile, IBKR GlobalTrader | 1 $ - 2 $ (varía según el volumen negociado) | Desde 0,1 pips | No | 3,2 ⭐ |
Mejores brokers ECN, clasificados según su puntuación en Trustpilot
| Bróker de forex | Reseñas de Trustpilot | |
|---|---|---|
| 1. FP Markets | 9.086 | 4,9 ⭐ |
| 2. Fusion Markets | 3.951 | 4,8 ⭐ |
| 3. IC Markets | 46.810 | 4,8 ⭐ |
| 4. BlackBull Markets | 2.340 | 4,8 ⭐ |
| 5. Global Prime | 301 | 4,6 ⭐ |
| 6. TMGM | 856 | 4,3 ⭐ |
| 7. OctaFX | 8.597 | 4,2 ⭐ |
| 8. Eightcap | 3.168 | 4,2 ⭐ |
| 9. Saxo Bank | 7.385 | 3,7 ⭐ |
| 10. Interactive Brokers | 3.660 | 3,2 ⭐ |
Definición e historia de los brokers ECN
Los brokers ECN reciben este nombre debido a su utilización de la tecnología ECN. Una ECN (red de comunicación electrónica) es un sistema informático que facilita la coincidencia automática de órdenes de compra y venta tanto en los mercados locales como en los globales.
Dichas órdenes deben ser realizadas por los participantes del mercado para que la ECN pueda emparejarlas, y la operación se ejecuta técnicamente entre el cliente y el banco o la institución responsable de las cotizaciones. A diferencia de los creadores de mercado, los brókers ECN no están en condiciones de negociar en contra de los clientes. Esto también elimina la posibilidad de que surjan conflictos de intereses que, de otro modo, podrían darse si el bróker se esforzara por minimizar sus pérdidas al tomar la posición opuesta a una orden.
La tecnología ECN tiene una rica historia, que comenzó con el lanzamiento de Instinet en 1969. Este sistema pionero permitía el trading institucional directo, sin pasar por los brokers tradicionales. El término «ECN» ganó popularidad en la década de 1970, cuando la SEC (Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU.) fomentó estos sistemas electrónicos para difundir y ejecutar órdenes, lo que influyó notablemente en la estructura del NASDAQ, el primer mercado de valores totalmente electrónico. Entre las primeras ECN más importantes se encontraban Island y Archipelago.
Aunque las ECN revolucionaron el trading bursátil, su aplicación en el mercado de divisas llegó más tarde. Matchbook FX, fundada en 1999, fue el primer bróker ECN para el comercio de divisas por Internet, permitiendo de forma única a los usuarios, incluidos los bancos, proporcionar precios dentro de su red. Esto permitió a los participantes del lado comprador convertirse en creadores de precios.
A principios de la década de 2000, las ECN se adoptaron de forma generalizada debido a la reducción de costes, el aumento de la velocidad, la mayor transparencia y el anonimato que ofrecen. Muchos corredores modernos operan estrictamente a través de la ejecución ECN, conectando a los clientes directamente con el mercado interbancario y ganando comisiones. Algunos corredores de bolsa también ofrecen cuentas ECN opcionales para satisfacer las diversas necesidades de sus clientes.
¿Cómo funciona la ECN?
La tecnología ECN permite la coincidencia automática de compradores y vendedores en el trading. Los brokers ECN permiten a los clientes comerciar basándose en las cotizaciones ofrecidas por múltiples proveedores de liquidez, que el bróker envía directamente a los clientes. Un broker determinado presentará a los traders las mejores cotizaciones de compra/venta posibles determinadas a través de la consolidación. Por eso el uso de ECN se conoce por implicar transparencia.
También debemos destacar que, dado que el sistema es automático, los traders que utilizan una cuenta ECN pueden operar fuera de las sesiones bursátiles diurnas, es decir, cuando el mercado está cerrado. Por supuesto, también son adecuadas para el mercado de divisas, que opera las 24 horas del día, 5 días a la semana. La tecnología ECN también se caracteriza por su velocidad, que es otra característica clave de los brokers ECN.
Los factores anteriores hacen que los operadores puedan disfrutar de spreads mucho más reducidos si los comparamos con otros tipos de brokers de forex, pero también hacen que operar a través de la ejecución ECN resulte más costoso para los brokers en comparación con las opciones alternativas. Esto, a su vez, obliga a los brokers a recuperar el aumento de los costes cobrando a los traders comisiones más elevadas.
Ya que hablamos de cómo funcionan los modelos de fijación de precios ECN, también deberíamos hablar de los términos Depth of Market (DOM) y Level II Pricing. El primero ofrece una visión en tiempo real de todos los precios actuales de las órdenes de compra y venta, lo que permite a los operadores que colocan sus órdenes a través de brokers ECN detectar fácilmente dónde se concentra la liquidez en ese momento. El modelo de precios de nivel II ofrece a los traders acceso a los libros de órdenes de varios proveedores de liquidez, lo que permite un análisis en profundidad del mercado y una fácil comparación entre los precios de compra y venta de numerosos brokers.
Diferencia entre brokers ECN, brokers Dealing Desk y brokers STP
Los traders experimentados reconocerán dos tipos principales de corredores en cuanto al tipo de ejecución que utilizan, comenzando con los corredores con mesa de operaciones (DDs). Como se sugiere, estos corredores operan una mesa de operaciones, y generalmente se les conoce como maker-makers.
Pueden dictar los precios del mercado y generar cotizaciones, y obtienen ganancias a través de los spreads. Es por eso que operar con un creador de mercado usualmente implicará lidiar con spreads relativamente amplios. Es posible que los creadores de mercado internalicen el riesgo de una operación manteniendo la posición contraria, en cuyo caso el bróker técnicamente obtendrá ganancias si el trader pierde. Esto ha causado preocupación sobre un conflicto de interés entre los entusiastas del forex, razón por la cual algunos evitan a los creadores de mercado. Externalizar el riesgo también es una opción, y eso se logra pasándolo a otro proveedor de liquidez (LP).
Por último, los traders deben ser conscientes de que los creadores de mercado son el único tipo de bróker que puede recotizar las órdenes de los clientes. Las recotizaciones se producen cuando un bróker ya no puede ofrecer el precio cotizado inicialmente, lo que, a su vez, lleva al bróker a notificarlo al trader y ofrecerle un precio actualizado.
La segunda categoría principal abarca a los brokers sin mesa de operaciones, conocidos como NDDs. Ejecutan operaciones a través de tecnología ECN o STP.
A diferencia de los creadores de mercado, los brokers con ejecución ECN no obtienen beneficios del spread. Sin embargo, debemos reiterar que el uso de la tecnología ECN conlleva costes adicionales. Estos se traducen en recargos en las cotizaciones y comisiones. Dado que técnicamente no estás tratando con el bróker, no existe ningún riesgo de que se produzca un potencial conflicto de intereses.
Los brókers de procesamiento directo (STP) son similares a los ECN en el sentido de que tampoco operan con una mesa de operaciones. Sin embargo, a diferencia de la tecnología ECN, el STP en realidad es el intermediario que se comunica con los proveedores de liquidez. En otras palabras, con un bróker STP, no operarás directamente con los LP. Los brokers STP también se parecen ligeramente a los brokers creadores de mercado, ya que obtienen sus beneficios a través del spread.
Aunque los brokers ECN son populares entre una gran variedad de traders, son especialmente apreciados por los scalpers y los day traders que prefieren el trading de alta frecuencia. Esto se debe principalmente a la ejecución de órdenes significativamente más rápida que los brokers ECN pueden ofrecer a sus clientes.
Ventajas y desventajas de los brokers ECN
Como ocurre con todos los tipos de brokers, aquellos que utilizan el método de ejecución ECN tienen tanto ventajas como desventajas que los traders deben conocer antes de crear una cuenta en un determinado bróker.
Pros clave
- Los Clientes Raramente Experimentarán Retrasos al Operar
- Conocido por Tener Spreads Muy Bajos que Pueden Alcanzar los 0,0 Pips
- Riesgos de conflicto de intereses están ausentes
- A los clientes se les presentan los mejores precios de oferta y demanda
- Acceso directo a los libros de órdenes y a la liquidez del mercado.
Contras clave
- Las cuentas ECN suelen requerir un depósito inicial mayor
- Comisiones y Otros Cargos Notables Aplicarán
- Posible deslizamiento durante condiciones volátiles del mercado